Фьючерс на биткоин cme. Что будет с биткоин в 2020. Обзор.

Рейтинг лучших брокеров бинарных опционов за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место по надежности! Лучший выбор для новичков.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Хороший выбор для опытных трейдеров.

5 вещей, которые вы должны знать о фьючерсах CME на биткойны

Забудьте о разновидности биткойнов ETF Bitcoin Investment Trust

, Фьючерсы могут стать самым новым и лучшим способом делать ставки на биткойны.

Воскресный запуск биткойн-фьючерсов Cboe Global Markets стал лишь вступительным словом . Когда 18 декабря CME Group запустит свой фьючерсный контракт на биткойны на крупнейшей фьючерсной бирже в мире, это будет очень важно для фьючерсных рынков, брокерских компаний и, конечно, для биткойнов.

Вот все, что вам нужно знать о том, как будут работать эти фьючерсы, и какие брокеры фактически позволят вам торговать фьючерсами на биткойны на вашем брокерском счете.

1. Как работают фьючерсы

Если мы будем откровенны друг с другом, фьючерсы — это всего лишь социально приемлемый (и законный!) Способ играть на будущую цену всех видов вещей — кукуруза, коммунальные акции, процентные ставки, S & P 500, а теперь, Bitcoin. Мы можем сэкономить финансовый жаргон. Я объясню, как работают фьючерсы, на иллюстративном примере, где вы и коллега делаете ставку на будущую цену биткойна. Вот оно.

В настоящее время один биткойн торгуется за 16 000 долларов. Вы думаете, что это будет стоить больше в будущем. Твой друг Боб думает, что это будет стоить меньше. Раздраженный вашими бесконечными тирадами о биткойнах, Боб говорит вам, чтобы вы положили свои деньги на место, составляя ставку, основанную на цене биткойна через три месяца с сегодняшнего дня.

Если биткойн идет вверх, Боб заплатит вам сумму, равную его прибыли. Если он упадет, вы заплатите Бобу, сколько он упадет. Вы — «длинная» биткойн, и, таким образом, вы зарабатываете деньги, если она растет. Боб «короткий» биткойн, и поэтому он зарабатывает деньги, если он падает.

Прошло три месяца, и пришло время для расчета ставки. Вы с Бобом заходите в онлайн и видите, что биткойн продается за 18 000 долларов. Вы выиграли ставку, и Боб платит вам 2000 долларов, или разницу между текущей ценой (18 000 долларов) и ценой, по которой вы начали ставку (16 000 долларов). И именно так, Боб и вы в основном создали свой собственный маленький фьючерсный рынок, даже не подозревая об этом. Фьючерсы действительно так просты.

Вы можете думать о фьючерсных контрактах как о не более чем побочной ставке между двумя людьми с противоположными взглядами. Контракты на биткойны рассчитываются наличными, а «проигравший» выплачивает «победителю» свою прибыль.

Вам не нужно иметь биткойн. Вам не нужно покупать биткойны на отрывочной онлайн-бирже. Никакой биткойн даже не меняет руки во время любого процесса. Вам просто нужно найти кого-то другого, чтобы принять другую сторону ставки. Рынок фьючерсов делает поиск кого-то, кто бы взял другую сторону вашей ставки, так же просто, как нажатие кнопки.

Самые надежные платформы для торговли бинарными опционами:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место по надежности! Лучший выбор для новичков.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Хороший выбор для опытных трейдеров.

В отличие от многих финансовых рынков, фьючерсы — игра с нулевой суммой. Для каждого человека, который имеет длинную биткойн, кто-то другой должен принять противоположную сторону и быть короткой биткойной. Чтобы кто-то заработал доллар на фьючерсе, кто-то другой обязательно должен потерять доллар. В основном это азартные игры в Интернете, легальные во всех 50 штатах, и, что самое приятное, Служба внутренних доходов (IRS) относится к деньгам, которые вы зарабатываете на фьючерсном рынке, лучше, чем деньги, которые вы делаете, делая ставки на баскетбол в колледже.

2. Фьючерсы на биткойны используются

Спекулянты любят фьючерсы, потому что они позволяют использовать рычаги, чтобы умножать свои прибыли или убытки, когда цены растут или падают.

CME Group ожидает, что на ее фьючерсы на биткойны будет наложено требование в отношении маржи в размере 43%, а это означает, что для покупки или продажи фьючерсного контракта вам потребуется всего лишь 43% от стоимости базового биткойна. (Примечание. У вашего брокера могут быть другие, более высокие требования к марже.)

Пока я пишу это, один биткойн торгуется примерно за 16 000 долларов. Гипотетический фьючерсный контракт на биткойны CME будет иметь номинальную стоимость около 80 000 долларов (пять биткойнов на контракт, умноженные на рыночную цену в 16 000 долларов). Таким образом, инвесторам нужно было только потратить около 34 400 долларов своих собственных денег, чтобы получить прибыль от прибыли или убытка от пяти биткойнов на сумму 80 000 долларов.

Биткойн за фьючерсный контракт

Номинальная стоимость биткойнов

Начальное требование маржи

С точки зрения спекулянта, кредитное плечо является ключевой характеристикой фьючерсного рынка. Имея 34 400 долларов наличными, вы можете позволить себе купить чуть более двух биткойнов на бирже биткойнов. Тем не менее, на фьючерсном рынке 34 400 долларов позволят вам получить прибыль от взлетов и падений пяти биткойнов.

Это может помочь думать об этом в процентах. Если вы понизите только 43% стоимости базового биткойна, каждое изменение цены биткойна на 1 процентный пункт приведет к увеличению или потере 2, 33 процентного пункта на марже, которую вы выставили для открытия сделки. (100/43 =

3. Как будут торговаться биткойны

Биткойн-фьючерсы CME Group, скорее всего, будут торговаться по стоимости, которая приблизительно равна текущей рыночной цене криптовалюты на онлайн-биржах, умноженной на пять. CME Group имеет свой собственный индекс реального времени биткойнов (BRTI), который можно использовать в качестве руководства для определения стоимости биткойнов в любой момент времени.

Индекс цен обновляется каждую минуту на веб-сайте CME Group, где говорится, что этот индекс «подходит для маркировки портфелей, выполнения внутридневных операций с биткойнами и управления рисками». Проще говоря, биткойн-фьючерсы CME должны торговаться примерно в пять раз больше текущего Биткойн-индекса реального времени, рассчитанного CME.

Когда дело доходит до официального урегулирования — название для времени, в которое официальные подсчеты прибылей или убытков — CME будет использовать другой индекс, который он называет Базовой ставкой биткойнов (BRR), чтобы определить официальную стоимость своих фьючерсных контрактов.

Одна из основных проблем, стоящих на пути инвестиций в криптовалюту, заключается в том, что онлайн-обмены биткойнами не очень глубоки. Теоретически, рыночный манипулятор может накапливать суперразмерные фьючерсы на 10 миллионов долларов, которые говорят о том, что биткойн будет расти в цене. Непосредственно перед тем, как договор будет заключен, рыночный манипулятор может поспешить на онлайн-обмен биткойнов и купить биткойны на 2 миллиона долларов, что повысит цену. Он может потерять 2% -3% при покупке на 2 млн. Долл. Из-за комиссий и небрежной торговли, но стоит потерять 2% -3% на 2 млн. Долл., Если это приведет к увеличению на 2% -3% фьючерсной позиции на 10 млн. Долл.

Базовая ставка Биткойн разработана для того, чтобы сделать этот вид манипулирования рынком более сложным, даже если не совсем невозможным. Проще говоря, Базовая ставка Биткойна — это цена биткойна, основанная на «средней» цене биткойна на нескольких биржах в течение часа. Управлять ценой биткойна за одну секунду или минуту относительно легко. Делать это в течение часа было бы очень сложно.

Если вам особенно интересна официальная методология, используемая для расчета ссылочной ставки Биткойн, я объясню это в параграфе ниже. В противном случае перейдите к следующему заголовку в статье.

Фактическая методология, используемая для расчета ссылочной ставки Биткойн, выглядит следующим образом: Сделки на биржах биткойнов Bitstamp, GDAX, itBit и Kraken регистрируются с 15:00 до 16:00 по лондонскому времени (с 10:00 до 11:00 по восточному времени США)., Сделки, которые происходят в течение этого часа, разбиты на 12 временных интервалов по пять минут каждый. Для каждого пятиминутного периода CME Group рассчитывает средневзвешенную цену по объему.

12 средних цен за каждый пятиминутный период затем усредняются, в результате чего используется Базовая ставка Биткойн, используемая для оценки фьючерсов на биткойны при расчетах. Все это относительно неважно, когда фьючерсы активно торгуются, поскольку в это время (большую часть дня) цены с большей вероятностью будут следовать более простому индексу реального времени Биткойн.

4. Биткойн-фьючерсы CME Group, вероятно, затмят Cboe

Cboe наделал много шума, когда начал свои фьючерсные контракты на биткойны. Пока что объем торгов был относительно небольшим. Запущенные в воскресенье, только 4127 контрактов Cboe были проданы до конца торгов в понедельник.

Cboe не большой игрок на фьючерсах. Вы можете догадаться об этом по его названию, которое происходит от «Chicago Board Options Exchange». Варианты, а не фьючерсы, являются хлебом с маслом Cboe Global Markets. В отличие от этого, CME обычно рассматривается как биржа фьючерсов, поскольку она является крупнейшей в мире. Некоторые брокеры, такие как Ally Invest, даже специально заявили, что они ждут в кулуарах для запуска контрактов CME Group, передавая контракты Cboe.

Я подозреваю, что биткойн-контракты CME будут гораздо более популярны среди инвесторов по той простой причине, что они, скорее всего, будут поддерживаться большим количеством брокеров. Кроме того, комиссии по фьючерсам CME могут быть ниже в процентах от условной стоимости, чем у Cboe. Фьючерсные контракты CME Group представляют собой владение пятью биткойнами, в то время как фьючерсы Cboe представляют собой владение одним биткойном, что является важным отличием, поскольку комиссионные часто оцениваются на основе контракта.

Если вы хотите получить доступ к 50 биткойнам через Interactive Brokers

Единственный брокер, который публикует прайс-лист на оба фьючерсных контракта, вам придется торговать 50 контрактами Cboe и платить комиссию в размере 5 долларов за контракт или 250 долларов в целом. Чтобы получить ту же самую сделку с фьючерсами на биткойны CME, вам нужно всего лишь торговать 10 контрактами, заплатив 10 долларов за контракт в виде комиссий или 100 долларов в общей сложности.

5. Будет ли ваш брокер предлагать фьючерсы на биткойны?

Большинство брокеров не готовы приносить своим клиентам биткойновые фьючерсы, но ожидается, что со временем все больше брокеров будут надеяться на поезд с биткойнами.

Interactive Brokers уже открыли фьючерсы на биткойны Cboe для торговли и позволят своим клиентам купаться на биткойнах CME Group. На данный момент вы можете покупать только длинные биткойновые фьючерсы, но дисконтный брокер объявил, что вскоре позволит своим клиентам покупать короткие биткойновые фьючерсы.

TD Ameritrade и Ally Invest (ранее TradeKing) заявили о своей заинтересованности в развертывании фьючерсов для своих клиентов, хотя подробностей немного, а сроки неизвестны. Более 40% сделок, размещаемых на TD Ameritrade, относятся к таким производным финансовым инструментам, как фьючерсы, так что это выглядит вполне естественным для относительно быстрого добавления фьючерсов на биткойны.

Чарльз Шваб и E * TRADE могут добавлять продукты, но только после того, как увидят, как развивается рынок. Судя по всему, Fidelity не интересуется фьючерсами на биткойны, что интересно, учитывая, что своего рода биткойн-ETF, Bitcoin Investment Trust, часто представляется одной из наиболее активно торгуемых акций на его платформе. Если вы хотите торговать фьючерсами на биткойны прямо сейчас, Interactive Brokers — единственная игра в городе.

Виновата волатильность биткойнов в колебаниях брокеров. Фьючерсы по своей природе рискованны для брокерских компаний, потому что спекулянты, использующие кредитное плечо, могут потерять весь баланс своего счета и даже больше, если рынок пойдет против них. Когда это происходит, брокеры должны стать сборщиками долгов, и то, что они не могут получить от своих убыточных клиентов, они должны съесть как убыток.

CME Group имеет ограничения на то, сколько фьючерсного контракта может двигаться в любой день. Движение в 7% может привести к двухминутной остановке торговли. Это строго запрещает торговать по любым ценам, которые на 20% выше или ниже, чем там, где контракт открыт на день.

Конечно, CME Group имеет власть только над своими биржами. Биткойн может свободно торговать на онлайн-биржах, где нет реальных правил, регулирующих колебания цен. Я насчитал 27 раз, в которых биткойн торговался на 20% выше или ниже цены открытия, используя данные CoinMarketCap.com начиная с мая 2020 года.

В свой лучший день в наборе данных биткойн взлетел на 42%. В худший день он упал на 38%. Брокерские конторы умны, чтобы действовать осторожно. Спекулянты тоже должны действовать осторожно.

Принцип работы фьючерсов на биткоин и их влияние на курс

Все, кто проявляет хоть какой-нибудь интерес к криптовалюте, хорошо помнят декабрь 2020 года, когда стоимость биткоина достигла своего исторического максимума – 20 тысяч долларов за 1 BTC. Одним из основных факторов, который повлиял на цену цифрового золота в тот период, был запуск нового финансового инструмента – фьючерс на биткоин.

10.12.2020 финансовый гигант CME Group запустил торговлю фьючерсами на биткоины, а неделю спустя такие действия были проведены и его меньшим конкурентом Cboe Global Markets (CBOE).

Стартовый запуск CME в значительной степени увеличивает легитимность криптовалюты и повышает интерес инвесторов к цифровым деньгам, но что же это за продукт и как его можно использовать для своих заработков? Давайте разбираться.

Что такое фьючерсы

В мире торговли цифровыми деньгами существует много различных способов покупки и продажи монет или ценных активов на биржах, и некоторые из них весьма рискованные, такие как рыночная маржинальная торговля. Заключение фьючерсных контрактов – это способ передачи риска, в зависимости от того, насколько агрессивно вы хотите торговать. Эта концепция не нова, она существует десятилетиями, а теперь применима и к биткоинам.

Фьючерс на биткоин – это соглашение между двумя сторонами сделки, которые обязуются продать или купить цифровые монеты, как только стоимость криптовалюты достигнет заданной цены на будущую дату. То есть, покупатель фьючерса приобретает право продать монеты BTC в будущем по фиксированному курсу, а продавец фьючерса объявляет о своем согласии принять криптовалюту на дату расчета по установленной цене.

История происхождения

Идея создания фьючерсных контрактов изначально заключалась в том, чтобы защитить производителей и поставщиков от внезапных или значительных колебаний цен на товар. Это письменное соглашение, которое определяет размер (количество), стоимость, оценку (качество) и условия для доставки товара на определенную дату в будущем. Эти инструменты торгуются (покупаются и продаются) между производителями, дилерами или спекулянтами (т. е. трейдерами, стремящимся получить прибыль от движения цены).

Первые зарегистрированные товарные фьючерсные сделки по продаже риса произошли в начале XVII века в Японии. В США в начале 1800-х годов стало производиться много сельскохозяйственных товаров. Большинство таких продуктов являлись скоропортящимися, качество хранимого обычно ухудшалось с течением времени цены на покупку сельскохозяйственных товаров могли значительно меняться. Поэтому и появились первые контракты на будущую цену, которые позволили покупателю оплачивать товар еще до его доставки.

Первая американская биржа была создана в 1848 году, и называлась она Чикагским советом торговли (CBOT). Ее созданию предшествовали появление железных дорог и телеграфа, которые соединили торговый центр с сельскохозяйственным рынком.

Группа брокеров, работающих в этом совете, смогли установить стандартизированный и более эффективный метод обмена товарами, благодаря запуску на бирже фьючерсных контрактов. Вместо того, чтобы заниматься управлением многочисленными индивидуальными контрактами между заинтересованными сторонами, они разработали фьючерсы, которые были идентичны с точки зрения качества актива, сроков поставки и условий, и упрощали весь процесс покупки и продажи будущей поставки за текущую цену.

Как работают фьючерсы

На практике это выглядит так. Например, фермер заключает фьючерс с дилером на то, что он поставит ему 5 тонн пшеницы в начале июля. Обе стороны сделки получают свою «гарантию»: фермер на то, что ему заплатят определенную сумму за пшеницу, а дилер – сумму своих будущих расходов.

Такие соглашения получили очень большое распространение, стали использоваться в качестве обеспечения по банковским займам и даже стали менять своих держателей. Если фермер решил, что он не будет продавать свою пшеницу, он может просто продать свой контракт другому аграрию. Также может поступить и торговец: если планы изменились и ему больше не нужна пшеница, он всегда может перепродать свой фьючерс на бирже другому посреднику.

В фьючерсах на биткоины вы тоже фиксируете цену и определенное количество монет, которые будут продаваться или покупаться в будущем. Это инструмент передачи или принятия риска.

Стороны соглашений могут занимать разные позиции:

  1. С короткой позиции выступают покупатели, у которых появляется надежда купить монеты по более выгодной цене, когда стоимость актива увеличивается.
  2. С длинной позиции работает продающая сторона, которая сможет получить более привлекательную цену в будущем, успешно продав свой продукт, когда его стоимость начинает опускаться.

На торговой площадке фьючерсным контрактом можно пользоваться на протяжении всего срока его действия. Стороны могут также размещать деньги в условном депонировании, чтобы снизить риск контрагента в течение срока работы фьючерсного контракта. Обычно это делается только тогда, когда цена начинает показывать окончательный импульс по отношению к длинной или короткой позиции, удерживаемой либо покупателем, либо продавцом.

Виды контрактов

Есть два отдельных типа фьючерсных контрактов:

  1. Поставочный фьючерс – это соглашение на определенный актив, который будет передан по завершении срока действия фьючерса. В качестве актива может выступать любой товар или деньги (нефть, зерно, криптовалюта, золото и т. д.).
  2. Расчетный (беспоставочный) вид контракта предполагает заключение соглашения без передачи объекта. То есть в таких фьючерсах стороны просто проводят расчеты по изменению цены, зафиксированной в соглашении, и фактической цены объекта сделки на дату окончания фьючерса.

Фьючерсы на биткоины – это расчетный тип торгового соглашения, так как физической передачи актива не происходит. Все финансовые сделки по фьючерсным контрактам – это практичный инструмент в трейдинге, они могут выполнять два действия:

  • хеджирование (страхование рисков изменения цены);
  • спекуляции (возможность быстрых заработков на разнице в стоимости предмета сделки).

Игроки, занимающиеся спекуляцией, очень заинтересованы в волатильности курса биткоина, ведь это дает им возможность открывать короткие и длинные позиции несколько раз в неделю и отлично зарабатывать. Опытные трейдеры, использующие технический анализ для прогнозирования движений на рынке, довольно часто получают прибыль по фьючерсным сделкам с биткоином.

Периоды действия

Фьючерсы на биткоин – это инструменты срочного рынка, а значит, они имеют ограниченный срок исполнения. В каждом контракте есть своя дата экспирации (наступление даты завершения сделки), после которой контракт считается недействительным. По периоду действия фьючерсы принято разделять на:

Большинство фьючерсов квартальные. Это стандартизированные контракты на покупку/продажу объектов сделки, которые выполняются в последний месяц каждого сезона. Последний торговый день, как правило, выпадает на период с 15 по 20 число каждого последнего квартального месяца и обозначается такими символами:

Серийные фьючерсы – это промежуточные контракты, дата экспирации которых приходится на любой другой месяц года, отличный от последних квартальных. Последний торговый день таких фьючерсов, как правило, выпадает на 3 пятницу месяца. Дата закрытия контракта указана в спецификации фьючерсного соглашения.

Фьючерсы на биткоин живут на CME И CBOE и имеют свои даты экспирации:

  • для CME-контрактов – это последняя пятница месяца или день, предшествующий ей, если выпадает праздник;
  • для CBOE-контрактов дата окончания – второй рабочий день перед третьей пятницей месяца.

Биржи и условия торговли

Работа с фьючерсами на биткоин поддерживается на нескольких криптовалютных биржах:

  • Binance — торговля с плечом до х125. После регистрации на бирже необходимо открыть фьючерсный счет в разделе Баланс — Фьючерсный кошелек (указав промокод 37825180 вы получите скидку на комиссию -10%);
  • BitMEX — торговля с плечом до х100. При регистрации по ссылке скидка на комиссию -10%.

Если же вы хотите торговать фьючерсами на биткоин на регулируемых площадках через брокера-посредника, вы можете выбрать одну из двух бирж:

Продавцы и покупатели заключают контракт с биржей, и все дальнейшие взаимодействия между ними проходят через расчетную палату биржи. Фьючерсная торговля биткоинами состоит из трех этапов:

  1. Вхождение на рынок – на этом шаге торговец, покупая фьючерс, прогнозирует стоимость криптовалюты.
  2. Этап ожидания – когда прогноз трейдера оправдывается, и стоимость актива движется в нужном направлении, он выбирает наиболее подходящий момент для закрытия своей позиции. Если же прогноз не оправдался, то трейдер должен определить момент, когда можно уйти с рынка, понеся минимальные потери.
  3. Закрытие позиции – это последний этап фьючерсной торговли, на котором держатель фьючерса продает контракт и фиксирует свою прибыль или убытки.

Когда покупается фьючерс, трейдер оплачивает только комиссию биржи и вносит залоговую сумму по контракту. Обычно, размер залога находится в диапазоне 4-10% от суммы фьючерсного соглашения. Из-за сильной волатильности криптовалют, для биткоин-фьючерсов размер залога всегда увеличен и может доходить до 30-50%. Чем меньше финансовые риски, тем меньше будет размер залоговой суммы.

Одна единица торгов на бирже CBOE равна 1 биткоину (тикер XBT), а размер фьючерсного контракта на площадке CME состоит из 5 биткоинов (тикер BTC). Фьючерс на биткоины – это расчетный тип контракта, исполнение происходит методом определения разницы между стоимостью открытия позиции и значением расчетного индекса на день закрытия фьючерса. Финансовые индексы администрируют специальные партнеры биржи.

Участие в торгах

Торговля фьючерсами на биткоин не имеет каких-то особенных секретов или отличий. Сценарий такой же, как и в использовании остальных торговых инструментов: чтобы получить прибыль, вам нужно спрогнозировать, в каком направлении будет меняться курс биткоина. Вы строите прогноз на определенный промежуток времени и покупаете фьючерсный контракт.

Например, самая простая схема использования криптовалютного контракта выглядит так: зная, что стоимость биткоина будет расти, вы сегодня можете купить двухмесячный фьючерс на 10 биткоинов по цене 7 100 долларов. Если ваши прогнозы оправдаются, и стоимость криптовалюты действительно пойдет вверх, вам остается только держать под контролем котировки биткоина на рынке. Если во время действия контракта цена биткоина вырастет до 7 500 долларов, вы можете продать фьючерс, не дожидаясь даты экспирации, и заработать свои 4 000$.

Получить такую прибыль можно и без фьючерса на биткоин: достаточно фактически купить 10 биткоинов и дождаться изменения котировок в нужную сторону. Но в таком случае вам придется оперировать полной стоимостью актива: 10 * 7 100 = 71 000$. А покупая фьючерс на биткоин, вам нужно будет оплатить только брокерские комиссионные и внести залог в размере 10-20% от суммы фьючерса.

Как и в работе с любыми торговыми инструментами, торговля фьючерсами потребует от вас не только базовой финансовой грамотности, но и взвешенного подхода к планированию, анализу и внимательного отношения к деталям. Вы должны хорошо изучить все условия биржи, график ее работы, комиссионные сборы, другие особенности торгов того ресурса, на котором собираетесь торговать.

Для того чтобы иметь возможность заключать фьючерсные сделки, вам потребуется открыть брокерский счет, причем каждая биржа самостоятельно решает, позволит она торговать вам на ее площадке или нет. Требования по марже тоже устанавливается сугубо самими брокерами.

Многие торговые площадки могут разными способами защищать активы от резкого изменения их стоимости. Например, на бирже CBOE существуют такие правила приостановки торгов, когда цена криптовалюты начинает резко изменяться:

  • если стоимость быстро растет или падает в пределах 10%, то торги будут остановлены на 2 минуты;
  • если курс резко взлетит или рухнет на 20%, то использование инструмента будет заблокировано на 5 минут.

Цены на фьючерсы также имеют различное формирование. Например, CME устанавливает цены, беря во внимание данные с криптовалютных площадок Bitstamp, Kraken, Coinbase Pro и ItBit, а CBOE формирует стоимость фьючерсного контракта, отталкиваясь от курса на бирже Gemini.

Влияние фьючерсов на рынок

Есть некоторые опасения относительно того, что фьючерсы на биткоины можно использовать для агрессивной торговли, но если бы стоимость таких контрактов вышла из-под контроля, то вмешались бы арбитражники.

Фьючерсы на биткоин – это спекулятивные инструменты, которые позволяют влиять на стоимость цифрового золота, даже не владея им. Критики, в том числе некоторые из отрасли фьючерсов, утверждают, что такие контракты преждевременны и, в худшем случае, представляют собой системную опасность, учитывая лежащую в основе волатильность цифрового валютного рынка.

Однако использование фьючерсов на биткоины имеет два важных последствия:

  • Фьючерсами на биткоины, в отличие от самой криптовалюты, можно торговать на регулируемых биржах и это отличная новость для трейдеров, обеспокоенных отсутствием регуляторов в области цифровых денег.
  • Новые торговые инструменты открывают возможности для использования биткоина в тех сферах, где криптовалютная торговля находится под запретом. А это откроет дверь для более широкого участия в криптовалютном рынке компаний-гигантов и инвесторов из разных стран.

Фьючерсные контракты принесут большую ликвидность на рынок, что, в свою очередь, упростит проведение операций с криптовалютой и сделает торговлю более выгодной. Их использование в первую очередь предназначено для уравновешивания колебаний цен на базовые активы. И если все будет хорошо, то следующие устойчивые альткоины, типа Ethereum, Litecoin, Ripple тоже будут развиваться по этому сценарию и смогут получить свои торговые инструменты.

Заключение

Фьючерсы на биткоин стали довольно популярными инструментами не только среди спекулянтов, но и среди истинных сторонников криптовалюты. Последние уверены, что биткоин будет в значительно большей мере оценен в будущем.

Инвесторы имеют надежду, что новый торговый продукт поспособствует более эффективному ценовому открытию, которое поможет обуздать чрезмерную волатильность, постоянно разворачивающую биткоин в разные стороны и мешающую ему занять стабильную и устойчивую позицию.

С фьючерсами на биткоин вы фиксируете цену, за которую хотите продать или купить определенное количество цифровых монет в определенный момент в будущем. Эти контракты чрезвычайно полезны для различных методов хеджирования и могут использоваться различными биржами, которые владеют огромным количеством криптомонет или наличных.

Появление биржевого продукта расширяет площадку для профессиональных трейдеров и для институциональных инвесторов, которые смогут законно входить в виртуальный рынок. Участие ведущих финансовых институтов на рынке биткоинов подчеркивает растущее господствующее признание, даже когда правительственные чиновники, бизнес-лидеры и экономисты продолжают предупреждать людей о том, что инвестиции в криптовалюту сопряжены с большими рисками.

Подписывайтесь на наш Telegram канал. Будьте в курсе новых статей.

CME Group собирается запустить опционы на Bitcoin-фьючерсы

На фоне роста интереса к криптовалютам CME Group приняла решение запустить в начале 2020 года опционы на Bitcoin-фьючерсы.

Опцион дает покупателю право приобрести или продать актив по предварительно установленной стоимости в конкретный момент в будущем времени. Примечательно, что продавец опциона не может отказаться от обязанностей, предусмотренных договором. Возможные риски продавец может компенсировать вознаграждением, которое переходит к нему от покупателя при оформлении соглашения.

Ти Маккорт, представитель СME Group, отметил, что в связи с повышением клиентского спроса на крипто-продукты, биржа решилась на запуск опционов, так как это позволит предоставить клиентам особенную гибкость в процессе трейдинга, а также наделит их дополнительным инструментом для хеджирования рисков при работе с флагманской криптовалютой. Новый продукт окажет помощь в управлении BTC на спотовом рынке не только учреждениям, но и профессиональным трейдерам.

Напомним, что в настоящее время на бирже представлены фьючерсы на Bitcoin, запуск которых состоялся два года назад. Запуск нового инструмента на базе уже существующего биржевого предложения требует дополнительного разрешения от регуляторов.

Брокеры бинарных опционов на русском языке:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место по надежности! Лучший выбор для новичков.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Хороший выбор для опытных трейдеров.

Добавить комментарий